Pörssisäätiö

Lauantai, 3. maaliskuuta, 2001

Näin aloitat osakesijoittamisen eli nyrkkisääntöjä aloittelijalle

Asiasanat: Sijoittaminen, Kouluttajalle, Opettajalle

Pörssisäätiö Internet keräsi Sirkka-Liisa Roineen ja OsakeAntin avulla johdatuksen osakesijoittamisen alkuun. Jos olet harkitsemassa suoraa osakesijoitusta, lue tämä ennen kuin aloitat!

OsakeAntti: Ryhtyisinkö osakkeenomistajaksi?

Mieti ensin, miksi haluat sijoittaa, miten pitkäksi ajaksi ja millaisia riskejä haluat ottaa. Osakesijoitus on viisainta tehdä pitkäksi ajaksi, vaikka halutessaan osakkeet saakin muutettua rahaksi hyvin nopeasti. Mieti, miten paljon sinulla on rahaa laitettavaksi osakesijoitukseen ja miten paljon voit menettää ilman, että menetys aiheuttaa sinulle ongelmia.

Mieti, onko sinulla kiinnostusta sijoituksiesi ja markkinoiden seuraamiseen. Jos kiinnostusta osakkeisiin riittää, aloita ottamalla selvää sijoittamisen perusasioista. Jos mielessäsi on tiettyjä yhtiöitä, joihin haluaisit sijoittaa, ota ensin selvää niistä: seuraa uutisia ja lehtiä, katso, mitä asiantuntijat yhtiöistä sanovat. Tee johtopäätöksesi yhtiön aineistosta ja mieti, haluatko osakkaaksi. Älä hätäile vihjeiden perusteella, äläkä sijoita sellaiseen, mitä et ymmärrä. Ellet tiedä, miten valitsisit, hyödynnä välittäjien sijoitusneuvojien palveluita. Jos haluat jättää osakevalinnat ammattilaisille, harkitse vaikkapa rahastosijoittamista.

Vieraile yhtiöiden sijoittajasivuilla Internetissä

Lue myös Pörssisäätiön Opas Mitä arvopapereista pitäisi tietää

OsakeAntti: Mitä eroa on osake- ja rahastosijoittamisella?

Rahastosijoitus on sijoittajalle vaivaton, koska rahastoyhtiö valitsee ja hoitaa sijoituskohteet. Sijoittajalle jää sopivan sijoitusrahaston etsimisen vaiva. Koska osakerahaston sijoitukset on hajautettu hyviin moniin osakkeisiin, jo pienikin rahastosijoitus tarjoaa hyvän hajautuksen. Kun sijoittaa itse suoraan osakkeisiin voi valita, mihin yhtiöihin sijoittaa, mutta hyvin hajautetun osakesalkun keräämiseen voi mennä enemmän aikaa, koska aivan pieniä osakesijoituksia ei kustannusten vuoksi kannata tehdä.

OsakeAntti: Miksi tarvitsen arvo-osuustilin?

Sijoittaessasi osakkeisiin, Sinulla tulee olla arvo-osuustili, jolle osakeomistuksesi eli arvo-osuudet kirjataan sekä pankkitili, jolle esimerkiksi osingot voidaan maksaa. Vuoden lopussa saat verotusta varten tiliotteen omistuksistasi ja saamistasi osingoista. Arvo-osuustilin voit avata joko pankissa, pankkiiriliikkeessä eli arvopaperinvälittäjällä tai Arvopaperikeskuksessa. Välittäjien perimät arvo-osuustilimaksut vaihtelevat. Niiden suuruuteen vaikuttaa mm. käytkö online-kauppaa vai perinteistä ja miten paljon. Perinteinen palkkio on tietty rahamäärä kuukaudessa osakesarjaa kohden, esimerkiksi 6-8 euroa vuodessa.

Arvopaperikeskuksen arvo-osuustili on peruspalvelujen osalta maksuton yksityishenkilöille, mutta toimenpiteet, esimerkiksi siirrot tililtä toiselle ovat maksullisia. Arvopaperikeskuksen tili sopii osakkeille, joilla ei aiota käydä kauppaa.

Arvopaperikeskus

OsakeAntti: Miten löydän arvopaperinvälittäjän?

Osakkeita välittävät pankit ja pankkiiriliikkeet. Välittäjän kanssa tehdään asiakassopimus. Alaikäisen lapsen sopimukset tehdään lapsen nimiin ja niihin tarvitaan molempien vanhempien suostumukset ja allekirjoitukset.

Osto- ja myyntitoimeksiannot voi toteuttaa pankin tai pankkiiriliikkeen meklari tai sijoittaja itse Internetissä. Varakkailla henkilöillä saattaa olla mahdollisuus käyttää henkilökohtaisen meklarin tai omaisuudenhoitajan palveluja. Ammattilaisten hoidettaviksi otettavien salkkujen arvo on välittäjästä riippuen oltava vähintään 100 000 - 200 000 arvoinen. Omaisuudenhoitajan palkkio on yleensä varallisuuden määrään ja/tai vuotuiseen tuottoon sidottu, noin yhden prosentin suuruinen.

Internet on erinomainen paikka vertailla ja valita välittäjiä sen mukaan, mitkä palvelut Sinua kiinnostavat. Pankkien konttoreihin voi mennä käymään, ja pankkiiriliikkeetkin ovat viime aikoina pystyttäneet asiakaspalvelupisteitä. Useimmilla välittäjillä on myös hyvä rahastovalikoima sekä online-osakevälityspalvelu. Kaikilla välittäjillä on kattavat Internet-sivut sekä palvelunumerot, joista voit kysyä lisää.

Osakekaupasta maksetaan välityspalkkio, joka vaihtelee 0,25 prosentista yhteen prosenttiin kaupan arvosta. Palkkiot vaihtelevat välittäjittäin ja jopa toimeksiantojen mukaan. Useimmilla välittäjillä on myös käytössä minimipalkkio, joka on keskimäärin 24 euroa toimeksiannolta. Sen päälle saatetaan vielä maksaa toimenpidepalkkio, joka on keskimäärin 15,5 euroa. Joillain välittäjillä se sisältyy minimipalkkioon tai toisinpäin.

Helsingin Pörssin välittäjät

OsakeAntti: Mitä arvopaperivälittäjä oikeastaan tekee?

Välittäjää edustava meklari välittää saamansa osakkeiden osto- tai myyntitoimeksiannon sähköisesti pörssin kaupankäyntijärjestelmään, jossa kauppa syntyy, kun osto- ja myyntitarjoukset ovat samalla tasolla. Välittäjä vastaa myös siitä, että kolmen pankkipäivän kuluttua kaupasta osakkeet ohjautuvat ostajan arvo-osuustilille ja rahat myyjän pankkitilille. Välittäjä myös toimittaa asiakkailleen myöhemmin verotukseen tarvittavat kuitit tehdyistä kaupoista.

OsakeAntti: Miten online-osakekauppa toimii?

Verkossa toteutettavat kaupat menevät pörssin kaupankäyntijärjestelmään joko välittäjän meklarin kautta tai suoraan, jolloin online-sijoittaja on oma meklarinsa. Online-välityspalveluja tarjoavat välittäjät takaavat järjestelmän, palvelevan käyttötuen sekä useimmiten myös sijoitustutkimuksensa käyttöösi, mutta sijoituspäätökset teet itse.

Online-osakekauppa vaatii asiakkaaltaan hieman enemmän kuin pankissa tai puhelimessa asiointi, mutta on myös edullisempaa. Verkossa on myös helppo seurata markkinoita ja oman osake- ja vaikkapa rahastosalkunkin arvon kehitystä. Online-välityspalkkiot ovat prosentin kymmenysten luokkaa eli keskimäärin edullisempia kuin pankissa asiointi. Arvo-osuustili on joillain välittäjillä ilmainen.

Internet-välittäjien kanssa sopimuksen voi tehdä postitse, minkä jälkeen online-sijoitustilin hoitamiseen tarvittavat tunnus ja salasana lähetetään kirjattuna kirjeenä vastaanottajalle. Myös arvo-osuustilin avaaminen onnistuu online-välityssopimusta tehdessä, ellei sitä ole vielä siinä vaiheessa avattu. Myös pankkitilin on hyvä olla sähköisessä pankkipalvelussa; se nopeuttaa rahaliikennettä. Ennen välittäjän valintaa on syytä myös varmistaa, että selain ja muu tekniikka on kunnossa.

OsakeAntti: Mitä jos teen kaupat itse väärin?

Hyvien sijoituspäätösten tekeminen on sinällään haastava tehtävä, mutta oikean kohteen valittuasi itse ostoa tai myyntiä on lähes mahdotonta tehdä väärin. Välittäjän järjestelmä vie toimeksiannot pörssin järjestelmään, joka määrittää rajat tarjouksille ja käytännössä estää myymisen tai ostamisen huonoon hintaan. Tässä välissä tarjousta tarkistamassa voi olla myös välittäjän meklari tai tarvittaessa online-kaupankäynnin palveluneuvoja.

OsakeAntti: Miten toimeksiannon hinta määritellään ja millaisia määriä kannattaa ostaa?

Määrittele itsellesi toimeksiantoa suunnitellessasi rajahinta, jota kalliimmalla et osta, ja myydessäsi rajahinta, jota halvemmalla et myy. Tämä auttaa pitämään pään kylmänä ja tavoitteet mielessä. Toimeksianto voi olla voimassa päivän tai määrittelemättömän ajan, joka käytännössä tarkoittaa kahta viikkoa. Osakkeen voi ostaa ja myydä myös päivän hintaan, jolloin meklari valitsee, milloin kaupan toteuttaa - päivän hinta voi näin ollen olla joskus pettymyskin. Myös online-kaupankäynnissä voit määrittää rajahinnat, ja joidenkin yhtiöiden omilta internet-sivuilta voi saada jopa ilmoituksen tekstiviestillä, kun osakkeen hinta saavuttaa tietyn, käyttäjän määrittelemän rajan.

Yhteen yhtiöön kannattaisi sijoittaa vähintään 500 euroa jo kulujen vuoksi.

Online-osakekauppaa voi tehdä päivänsisäisesti, eli ostaa ja myydä saman päivän aikana, mutta pitemmällä aikavälillä päiväkauppa ei usein tuota yhtä hyvin kuin pitkän ajan osakesijoitus, sillä päiväkauppiaan tekemät voitot hupenevat nopeasti veroihin ja välityspalkkioihin.

Lue lisää Pörssisäätiön Osake Oppaasta

OsakeAntti: Mitä kustannuksia osakkeista on?

Osakkeiden ostosta ja myynnistä menee välityspalkkio, arvo-osuustilin pidosta on kuluja ja osingosta menee pääomavero. Osakkeita myytäessä maksetaan myyntivoitosta luovutusvoiton vero.

Lue lisää Pörssisäätiön Sijoittajan vero-oppaasta

Tee itsellesi strategia

Aloittaessasi osakesijoitustoiminnan, Sinulla pitäisi olla koossa jo jonkinlainen sijoitussuunnitelma tai -strategia, joka on johtopäätös siitä, mitä vastasit mielessäsi tämän sivun ensimmäisiin kysymyksiin. Mieti nyt, haluatko sijoittaa tuottaviin arvo-osakkeisiin ja esimerkiksi hyviin osingonmaksajiin, volatiileihin kasvuyhtiöihin vai hajauttaa molempiin. Hajauttaminen on osakesijoittamisen tärkeimpiä riskeiltä suojautumisen keinoja. Pyri aina hajauttamaan sijoituksesi 5-10 yhtiön osakkeisiin, sellaisille toimialoille, jotka eivät ole toisistaan riippuvaisia.

Kuvat: Anssi Keränen